今年以来，多家银行发行的大额存单利率出现下调，部分银行的短期产品利率已降至1%以下，进入“0”字头区间。此外，1月份已有多家中小银行调降存款利率，部分银行一年期整存整取存款利率降幅达到30个基点。去年末，六大国有银行及多家股份制银行早已停售5年期大额存单。在低利率的市场背景下，居民理财正告别单一产品依赖，迈入多元配置的模式。 如何在守住风险底线的同时，实现资产高效增值与流动性平衡，成为市民在新一年中理财的关注点。从稳健投资的资金分层配置，到贵金属投资的理性布局，市场也正涌现出适配不同需求的理财路径。策划 邹锦强 A02～A03撰文 信息时报记者 梁海祥 变化 1 从单一存单到“存款+保险+基金+短期理财” “我一辈子就喜欢把钱放在稳当的地方，最怕就是担风险。这笔钱是我和老伴的养老金，存在银行当然是最‘稳阵’的。我之前也问过，大额存单利率比普通定期高一点，而且还有存款保险，感觉这样最安心，不用操心后续的风险问题。”65岁的张阿姨说道。 张阿姨表示，大额存单利率高于普通定期存款，且能保本保息，是最稳妥的理财方式，无需为后续风险费心。然而计划赶不上变化，等张阿姨再次来到银行时，柜员就表示：“现在六大行的五年期大额存单早就停售，三年期的利率也降了，而且额度特别紧张，就算预约也不一定能抢上。”张阿姨心心念念的“稳妥选择”，竟变得如此难寻。 另外，在与身边朋友交流后，张阿姨的想法也发生动摇：有朋友因家中突发急事，提前支取长期大额存单只能按活期利率计息，损失不少利息，这让她担忧全额存长期会导致资金被套牢，缺乏灵活性。 针对张阿姨“稳字当头、规避资金套牢”的核心需求，银行理财顾问为其制定分层配置方案，未偏离低风险范畴，而是通过资金期限错配实现收益与灵活的平衡。具体来看，50万元资金被拆分为四部分：20万元配置3年期定期存款，以1.75%的利率锁定长期稳定收益，契合张阿姨对稳妥的需求；15万元配置低风险的终身寿险，既提供基础保障功能，现金价值也能稳步增长，实现保障与增值双重目标；10万元投向PR2级短期理财，98天的期限搭配2.2%的业绩比较基准，风险等级低且流动性强，到期后可根据市场情况灵活调整；剩余5万元则配置货币基金作为应急备用金，凭借极强的流动性满足突发资金需求，彻底打消张阿姨的后顾之忧。 这份调整后的方案优势十分明显，组合年化收益略高于张阿姨原本计划的3年期大额存单，没有因追求灵活牺牲过多收益，而是通过分层实现资金的高效管理。应急资金随用随取，短期理财到期后可灵活续投或支取，长期配置则稳步增值，解决单一存单的流动性短板。 张阿姨表示，起初还担心拆分配置会增加风险，如今既有长期存款的稳定利息，又有短期理财和应急资金的灵活支撑，既安心又划算。她还主动将这套理财思路推荐给身边有闲置资金的老姐妹，建议大家多咨询银行理财经理等专业人士，避免盲目选择单一长期理财方式。 张阿姨的理财案例，为喜欢稳健理财的市民群体提供实用参考，低风险理财并非只能“一刀切”选择长期产品，通过合理拆分资金、搭配不同期限和类型的低风险品类，既能守住稳妥底线，又能提升资金灵活性，让闲置资金发挥更大价值。 变化 2 从黄金到白银 贵金属兼顾装饰与升值 谈及接触白银投资的契机，小K（化名）笑着回忆称，自2025年市场上关于白银价格上涨的讨论越来越多，市面上也有不少商家纷纷推出投资银条、银饰产品，这让她动了心思。经过主动深入了解后，小K便尝试配置一部分白银资产。从最初投资黄金到近期涉足白银，她坦言自己经历了不小的转变，其核心还是看中白银的两大优势，一方面相比黄金，白银阶段性的上涨速度更快；另一方面，今年以来黄金持续高位震荡，行情犹如“过山车”，入场成本高，而当时白银整体仍处于相对低位，配置起来更易下手。 作为“有金有银”队伍中的一员，小K也算是一名有贵金属投资经历的选手，据其透露，她在持仓的高峰期曾持有超过1000克的实物投资黄金。而在黄金中的投资经历，也为她后续投资白银打下基础，让她对贵金属的价格波动有足够的心理预期，能够“拿得住”，不会因短期涨跌就频繁交易。此外，小K还偏爱兼具佩戴属性的贵金属产品。对她而言，黄金和白银都是“一物多用”的资产配置选择，既实用又能实现资产保值。 目前小K的贵金属投资仍以实物为主，不管是金条、银条，还是各类贵金属饰品，都是她的主要配置方向，她表示，“选择产品时，最看重两点，一是装饰性和可佩戴性，二是长期的保值与升值空间，本身就不追求短线频繁交易的收益。” 此外，小K还尝试过银行或平台的“纸黄金”类产品，不过后来逐步减少投入。问及原因，她表示一方面是不同机构的规则限制越来越多，结算和交易时间不够灵活，另一方面自己还是更偏好实物持有，手里握着实实在在的东西才更踏实。聊到近期的白银投资心得，小K显得很轻松：“我自己的判断其实很朴素，就是看到白银处于上行趋势，便想着以少量、偏实物和饰品的方式参与，既能日常佩戴，也能作为贵金属配置的一部分。全程都是抱着长期持有的心态，几乎不做短线操作，这次白银投资收获了20%的收益，虽然投入不多，但这份稳健的回报也让我对后续的贵金属配置更有信心。”
